Studerende Helen Lyle hører det grusomme lokale sagn om Candyman - en seriemorder, som kommer frem, når man siger hans navn fem gange til et spejl. Hendes undersøgelser om Candyman-sagnet fører hende til hans sagnomspundne hjemsteder. Hun ignorerer den lokale befolknings advarsler, og det bliver snart begyndelsen på en række grusomme mord.
Candyman vender tilbage, for at overbevise hans sidste efterkommer om at slutte sig til ham. Da hun nægter, iscenesætter han en række skrækkelige mord og sørger for at hun får skylden, og snart er han den eneste der kan hjælpe hende.
Da en professor bliver dræbt, og hendes bror anklaget for mordet, må skolelæreren Annie prøve at rense hans navn, men da hun ved et uheld kalder Candyman til New Orleans på Mardi Gras, begynder en ny blodig serie mord.
